Diese Gebühren fallen beim Anlegen in der Schweiz an

ETF (Exchange-Traded-Funds), bekannt für ihre Effizienz und Transparenz, ermöglichen es privaten Anlegern, Vermögen langfristig über diversifizierte Portfolios mit relativ geringen Kosten aufzubauen. Doch während die direkten Kosten eines ETF oft transparent und vergleichsweise niedrig sind, kommen verschiedene, teilweise versteckte Gebühren zum Tragen, die das Gesamtbild belasten können.

Im Folgenden ein Überblick über Depotgebühren, Produktkosten, Vermögensverwaltungsgebühren, Courtagen, Börsenabgaben, Stempelsteuern, Wechselkursaufschläge, Retrozessionen und weitere Kosten.

Depotgebühren

Depotgebühren werden von Banken und Online-Brokern für die Aufbewahrung und Verwaltung Ihrer Wertpapiere in einem Depot erhoben.

Depotgebühren können entweder als fester Betrag pro Jahr oder als Prozentsatz des verwahrten Vermögens angegeben werden, und sie variieren stark je nach Anbieter und den angebotenen Dienstleistungen. Diese werden zwar oft als gering angesehen, können sich aber im Laufe der Zeit zu einer beträchtlichen Summe summieren, insbesondere bei grossen Anlagevolumina und einem langfristigen Anlagehorizont.

Es lohnt sich, die Gebührenstruktur verschiedener Anbieter zu vergleichen: Einige Institute bieten beispielsweise gestaffelte Gebührenmodelle an, bei denen die Gebühren mit zunehmendem Anlagevolumen sinken. Andere locken mit niedrigen oder gar keinen Depotgebühren, um Neukunden zu gewinnen, was besonders für Anleger mit kleineren Portfolios attraktiv sein kann.

Bei True Wealth liegt der Fokus darauf, Investieren so zugänglich und kosteneffizient wie möglich zu machen. Daher erhaben wir auch keine Depotgebühren. Die Kosten sind bereits durch die Vermögensverwaltungsgebühr abgedeckt.

Unsere Depotgebühren: keine

Produktkosten (TER)

Die Total Expense Ratio (TER) repräsentiert sämtliche Kosten, die innerhalb eines ETF anfallen und hat direkten Einfluss auf Ihre Netto-Rendite. Diese Produktkosten umfassen Verwaltungsgebühren, welche die Fondsgesellschaft für ihr Portfoliomanagement dem Fondsvermögen belastet, sowie operative Kosten, die unter anderem Audit-Gebühren, rechtliche Beratungskosten und andere administrative Aufwendungen beinhalten. Die TER wird prozentual ausgedrückt und jährlich direkt aus dem Fondsvermögen entnommen, was bedeutet, dass die Anleger diese Kosten nicht direkt bezahlen, sondern sie vielmehr in Form einer geringeren Rendite spüren.

Bei True Wealth legen wir grossen Wert auf Kosteneffizienz und Transparenz. Aus diesem Grund wählen wir ETF mit möglichst niedrigen TER für die Portfolios unserer Kunden aus. Durch die Fokussierung auf kosteneffiziente ETF helfen wir unseren Anlegern, die Gesamtkosten ihrer Investitionen zu minimieren und dadurch ihre langfristigen Renditen zu maximieren.

Unsere TER: ca. 0.13% für das globale Portfolio und 0.21% für das nachhaltige Portfolio

Vermögensverwaltungsgebühren

Vermögensverwaltungsgebühren werden für die professionelle Zusammenstellung und laufende Verwaltung eines Anlageportfolios erhoben. Diese Gebühren decken die Auswahl der Anlageinstrumente, die strategische Allokation und Rebalancing-Massnahmen ab, die darauf abzielen, das Portfolio im Einklang mit den Anlagezielen und Risikopräferenzen des Anlegers zu halten. Diese Gebühren werden typischerweise als Prozentsatz des verwalteten Vermögens ausgedrückt und jährlich oder quartalsweise berechnet.

True Wealth bietet eine kosteneffiziente Vermögensverwaltungslösung, die speziell darauf ausgelegt ist, die Kosten für Anleger zu minimieren. Die Vermögensverwaltungsgebühr bei True Wealth ist mit 0.25%-0.50% (abhängig von der Anlagesumme) konkurrenzfähig und transparent. Anleger wissen somit genau wofür sie bezahlen. Diese Gebühr umfasst alle Dienstleistungen der Vermögensverwaltung, einschliesslich der Depotführung, des Kaufs und Verkaufs von ETF und des Rebalancings. Durch die Bündelung dieser Dienstleistungen in einer einzigen, übersichtlichen Gebühr fördern wir eine klare und einfache Kostenstruktur für die Kunden.

Unsere Gebühren: 0.25%-0.50% für die Vermögensverwaltung, 0% für Säule 3a

Courtagen

Courtagen sind die Gebühren, die beim Kauf oder Verkauf von Wertpapieren anfallen, und werden von Banken oder Brokern für die Durchführung von Transaktionen erhoben. Die Höhe der Courtagen kann je nach Anbieter, dem gehandelten Volumen und der Art der Wertpapiere variieren. In der Regel wird eine Courtage als fester Betrag oder als Prozentsatz des Transaktionsvolumens berechnet.

Unsere Gebühren: Keine. Die Courtagen sind in unserer Vermögensverwaltungsgebühr enthalten.

Börsenabgaben

Börsenabgaben sind Gebühren, die für die Nutzung der Infrastruktur der Wertpapierbörsen bei Kauf- und Verkaufstransaktionen anfallen. Diese Kosten werden direkt von den Börsenbetreibern erhoben und an die Anleger weitergegeben. Auch wenn diese Gebühren relativ niedrig sind, tragen sie zur Gesamtkostenbelastung bei und müssen bei der Berechnung der Netto-Rendite berücksichtigt werden.

Unsere Gebühren: Keine

Stempelsteuern

Die Stempelsteuer, amtlich Stempelabgabe genannt, ist eine spezifische Abgabe, die in der Schweiz beim Handel mit Wertpapieren erhoben wird. Sie betrifft sowohl Transaktionen mit Schweizer als auch mit ausländischen Wertpapieren und wird als Prozentsatz des Transaktionsvolumens berechnet. Die Stempelsteuer kann die Kosten für den Kauf und Verkauf von Wertpapieren erheblich beeinflussen und sollte bei der Planung von Anlagestrategien berücksichtigt werden.

Bei in der Schweiz domizilierten ETF sind die Kosten bei 0.075% Prozent, bei ausländischen sind es 0.15%. Während bei inländischen Indexfonds keine Stempelsteuer anfällt, wird bei ausländischen Fonds ebenfalls eine Stempelsteuer von 0.15% fällig.

Unsere Gebühren: 0.075% - 0.15% für ETF, 0% für inländische Indexfonds

Wechselkursaufschläge

Wechselkursaufschläge entstehen, wenn Investitionen in einer anderen Währung als der Heimatwährung des Anlegers getätigt werden. Sie reflektieren die Differenz zwischen dem Kauf- und Verkaufspreis einer Währung. Diese Aufschläge können die Rendite von in Fremdwährung notierten Investitionen beeinflussen, besonders wenn grosse Währungsschwankungen auftreten.

True Wealth achtet darauf, die Wechselkursaufschläge für seine Kunden so gering wie möglich zu halten und unnötige Währungsumrechnungen ganz zu vermeiden. Dies beginnt bereits bei der Auswahl der ETF, bei der auch die Handelswährung berücksichtigt wird. Des weiteren erhält jeder Kunde vier Konten in vier Währungen mit persönlicher IBAN, um unnötige Währungswechsel zu vermeiden. Neben dem Schweizer Franken sind dies Euro, US-Dollar und Britische Pfund. So können Sie auch Ihre Fremdwährungsguthaben spesenfrei einzahlen.

Unsere Gebühren: Keine eigenen. Die kontoführenden Depotbanken berechnen ca. 0.1% auf den Interbankenkurs.

Geld-Brief-Spannen

Nicht zu vernachlässigen sind auch die Geld-Brief-Spannen, die beim Investieren von Wertschriften unvermeidlich sind. Denn bei allen Wertschriften, einschliesslich ETF, und in der Regel auch bei Indexfonds, liegt der Kurs zum Kauf einer Wertschrift immer etwas über dem Kurs zum Verkauf derselben Wertschrift. Diese Geld-Brief-Spanne (Bid-Ask-Spread) ist bei liquiden Titeln mit hohem Handelsvolumen in der Regel kleiner, und bei weniger liquiden Titeln grösser.

Wie die Courtagen, Börsengebühren und die Stempelsteuern fallen die Geld-Brief-Spannen beim Handel von Wertschriften an. Die Geld-Brief-Spannen sind zwar keine eigentlichen Kosten, können aber trotzdem ihre Rendite schmälern.

Bei True Wealth achten wir bei der Auswahl der ETF und Indexfonds deshalb neben dem TER (siehe oben) auch auf geringe Spreads.

Besser noch: In unserer Säule 3a müssen unzählige Transaktionen gar nicht auf dem offenen Markt ausgeführt werden. Dank Pooling und Netting auf dem Konto der Vorsorgestiftung können zahlreiche Wertschriften- und Fremdwährungstransaktionen intern verrechnet werden, was zu Kosteneinsparungen führt, die wir vollumfänglich weitergeben.

Unsere Geld-Brief-Spannen: Im Mittel ca. 0.10% auf dem Transaktionsvolumen (abhängig von der Anlagestrategie und den eingesetzten Anlageinstrumenten).

Retrozessionen

Retrozessionen sind Rückvergütungen, die Finanzdienstleistern für die Vermittlung von Produkten oder Dienstleistungen an ihre Kunden gezahlt werden. Retrozessionen stehen zu Recht in der Kritik, da sie einen Anreiz zur Verwendung teurer Anlageinstrumente darstellen und somit zu Interessenkonflikten führen können. In der aktuellen Diskussion um Retrozessionen stehen Transparenz und Anlegerinteressen im Vordergrund.

True Wealth erhält keine Kickbacks oder Retrozessionen und arbeitet nicht mit versteckten Gebühren. Stattdessen konzentrieren wir uns darauf, eine transparente und gut verständliche Kostenstruktur anzubieten, die im besten Interesse der Kunden ist. Dieser Ansatz fördert die Integrität und das Vertrauen in die Beziehung zwischen dem Anleger und dem Finanzdienstleister.

Unsere Gebühren: Keine

Steuerdokumente

Viele Banken schröpfen ihre Kunden immer noch bei den Steuerdokumenten, schliesslich denkt kaum jemand bei der Kontoeröffnung an diesen Punkt. Das elektronische Steuerverzeichnis ist zudem eine komfortable Hilfe beim Ausfüllen der Steuererklärung, was heutzutage eigentlich eine Selbstverständlichkeit sein sollte.

Bei True Wealth steht Ihnen der detaillierte Schweizer «eSteuerauszug» kurz nach Jahresbeginn kostenlos zum Download zur Verfügung. Den Steuerauszug im PDF-Format können Sie dann bequem in Ihre elektronische Steuererklärung hochladen. Das mühsame Abtippen der einzelnen Positionen entfällt – das spart Zeit und Geld.

Unsere Gebühren: Keine

Schlussfolgerung

Das Verständnis und die Minimierung der verschiedenen Gebühren und Kosten ist entscheidend für den langfristigen Erfolg beim Investieren.

Durch die Wahl eines Anbieters wie True Wealth, der sich durch eine transparente Gebührenstruktur und eine kostenbewusste Anlagestrategie auszeichnet, können Anleger diese Kosten minimieren und ihre langfristigen Renditechancen maximieren.

Durch die Fokussierung auf passive Anlagestrategien und die sorgfältige Auswahl von ETF mit niedrigen Kosten unterstützt True Wealth die Anleger dabei, ihr Vermögen effizient zu verwalten und langfristig zu vermehren. Dieser Ansatz mindert auch die Versuchung, aktiv zu traden, und sorgt so dafür, dass neben den direkten Kosten auch die unterschätzten indirekten Kosten von aktivem Trading vermieden werden.

Unsere Gebühren-Seite gibt einen guten Überblick, über alle Kosten die bei unserer Vermögensverwaltung anfallen.