La littératie en matière d'investissement est-elle une question de sexe et d'âge?

L'indice de littératie financière True Wealth révèle une littératie financière modérée au sein de la population suisse. En moyenne, les personnes interrogées n'ont pu répondre correctement qu'à 51.7% des questions posées, soit 5.17 questions sur 10.

Il convient toutefois de noter la différence significative entre les sexes: avec 58.5% de réponses correctes, les hommes ont obtenu un score nettement plus élevé que les femmes, qui ont pu répondre correctement à 44.7% des questions.

Il convient également de noter que les femmes sont presque deux fois plus nombreuses à avoir répondu «Je ne sait pas». Si l'on considère le pourcentage de réponses incorrectes, il est presque identique pour les femmes et les hommes.

Cela peut indiquer que les femmes ont tendance à être plus prudentes et qu'en cas d'incertitude, elles préfèrent ne pas répondre plutôt que d'émettre une hypothèse.

La littératie financière avec l'âge

Si l'on considère le lien entre l'âge et la culture financière, on constate une légère augmentation du nombre de questions auxquelles on a répondu correctement avec l'âge. Cette augmentation n'est toutefois pas très marquée.

On peut supposer que cette augmentation est due à une combinaison d'expérience de vie, d'apprentissage cumulatif et d'une exposition plus longue aux questions financières. Mais il est également possible que cela reflète simplement le fait que l'on hérite tardivement, que le patrimoine augmente statistiquement avec l'âge et que les gens s'intéressent davantage aux questions d'investissement lorsque leur patrimoine financier dépasse leur propre capital humain.

La littératie financière dépend-elle du salaire?

L'un des liens les plus forts que les données révèlent sans équivoque est la corrélation avec le salaire: Les compétences financières augmentent statistiquement avec le salaire. Alors que les personnes dont le salaire est inférieur à 4'500 francs suisses n'ont pu répondre correctement qu'à 39.4% des questions, les personnes appartenant à la catégorie de salaire la plus élevée ont pu répondre correctement à 66% des questions.

Ce qui est cause et effet ici n'est pas si clair. Les gens ne commencent-ils à s'intéresser davantage aux questions financières que lorsqu'ils ont un salaire plus élevé? Ou ont-ils un salaire plus élevé parce qu'ils ont une meilleure culture financière? Ou est-ce qu'il s'agit d'un troisième facteur inconnu qui a un impact à la fois sur le salaire et sur la littératie financière?

L'éducation scolaire, facteur clé de la littératie financière

Comme pour le salaire, nous observons une tendance marquée en matière de compétences financières. Alors que 61.8% des personnes ayant un niveau d'éducation élevé ont répondu correctement aux questions, le pourcentage de réponses correctes dans le groupe des personnes ayant un niveau d'éducation faible n'était que de 35.2%.

Cela peut sembler peu spectaculaire à première vue, car la culture financière est aussi une éducation au sens large. Pourtant, l'éducation financière fait rarement partie des matières enseignées dans le système scolaire suisse. Selon l'orientation de la discipline, même au niveau de l'enseignement tertiaire – EPF, université – il est possible d'éviter de suivre un cours sur la finance (c'est probablement plus difficile à l'HSG, espérons-le).

La question de la cause et de l'effet se pose donc ici aussi.

Et comment faire comprendre à des couches plus larges de la population les principes de base de la gestion de l'argent et de la fortune?

Nos données montrent clairement l'importance des différences socio-économiques en matière d'éducation financière en 2024.

Il ne faut pas sous-estimer l'importance d'une éducation financière solide comme base de décisions d'investissement informées et efficaces.

On peut supposer qu'il existe un potentiel d'amélioration inexploité dans ce domaine.

Différences régionales en matière de littératie financière

Le Röstigraben est l'expression imagée de la frontière linguistique entre les parties francophone et germanophone de la Suisse. Mais cette frontière existe-t-elle aussi en matière de compétences financières?

Les résultats de l'étude le montrent: En Suisse alémanique, le taux de compétence financière (53.8%) est supérieur à celui de la Suisse romande (45.6%).

L'indice de compétence financière True Wealth montre donc que la Suisse alémanique obtient en moyenne de meilleurs résultats que la Suisse romande.

Toutefois, si l'on se limite aux trois questions les plus fondamentales, c'est-à-dire les «Big Three» (taux d'intérêt, inflation, diversification), les deux régions linguistiques ne se distinguent que très peu.

Il est toutefois prématuré de lever l'alerte, les lacunes de connaissances, là où le Röstigraben se creuse, ont un prix.

Les Romands ont un potentiel de rattrapage en matière d'ETF

Si les différences entre les régions ne sont pas très marquées en ce qui concerne les connaissances de base sur l'inflation, les taux d'intérêt et la diversification, une différence plus nette apparaît dans la compréhension de classes d'actifs spécifiques.

Cela est frappant en ce qui concerne la connaissance des avantages des ETF (fonds négociés en bourse): 33% des personnes interrogées en Suisse alémanique ont pu les nommer correctement, contre seulement 18.3% en Suisse romande.

Les Suisses allemands ont également obtenu de bien meilleurs résultats en ce qui concerne la compréhension des actions et des obligations. Alors que 74.1% des Suisses allemands ont pu répondre correctement aux questions sur les actions, seuls 59.9% des Romands ont pu le faire.

La Suisse se mêle au peloton de tête

Pour comparer la culture financière au niveau international, on utilise souvent les questions dites «Big Three» sur les taux d'intérêt, l'inflation et la diversification. En comparaison avec une étude récente de la Commission européenne (Flash Eurobaromètre 2023), la Suisse obtient ici un très bon résultat.

La première des questions dites «Big Three» porte sur la compréhension des intérêts.

Dans notre étude suisse, les personnes interrogées en 2024 ont pu répondre correctement à cette question dans 82% des cas, ce qui est un score très élevé.

Remarque: une norme relative aux «Big Three» s'est établie dans le domaine de la finance, et nous avons donc également posé cette question sur la compréhension des taux d'intérêt de cette manière. Une étude récente de la Commission européenne de 2023 a posé cette question de manière un peu plus complexe et a demandé ce qu'était l'intérêt composé. Dans l'UE, 45% des personnes interrogées ont pu répondre correctement à la question sur les intérêts composés. Contrairement aux deux autres «Big Three», les résultats de cette question ne sont donc pas comparables.

La deuxième question des «Big Three» porte sur le concept d'inflation et ses effets sur le pouvoir d'achat, à condition que le taux d'inflation soit supérieur au taux d'intérêt sur un compte d'épargne.

Là encore, les participants suisses ont obtenu des résultats légèrement supérieurs à ceux de nos voisins: plus de 76% d'entre eux ont répondu correctement à la question. La Suisse devance ainsi de peu des pays comme l'Autriche, le Luxembourg et l'Allemagne, qui ont également obtenu des scores très élevés.

La troisième et dernière question des «Big Three» porte sur la diversification, un concept central dans la gestion responsable des investissements. Là encore, la Suisse affiche des valeurs très élevées en comparaison internationale, dépassant la moyenne de l'UE d'environ 10%.

Dans l'ensemble, la population suisse s'est bien comportée, non seulement par rapport à la moyenne européenne, mais aussi par rapport à ses voisins.

Perspective

En résumé, la littératie financière de la population suisse se situe en 2024 à un niveau modéré de 5.2 points (c'est-à-dire que les personnes interrogées ont pu répondre correctement à 52% des questions).

Tout le monde ne s'intéresse pas forcément aux questions de finance et d'investissement. Mais ceux qui ne connaissent pas les grands principes de base de la gestion de l'argent ne peuvent pas assumer la responsabilité de leur bien-être financier.

L'indice de littératie financière True Wealth 2024 est la première édition de l'indice. Il s'agit d'un outil permettant de suivre l'évolution de la culture financière en Suisse.